Događaji na burzi od 20. siječnja mogu se sažeti u samo jedno ime: Donald Trump. Nepredvidivi potezi američkog predsjednika uzrokuju značajnu volatilnost na tržištima – kako na tržištu dionica, tako i na tržištu obveznica i kripto tržišta. Nakon što se donekle stišala panika oko moguće recesije u SAD-u, na scenu je stupio strah da će američke dionice postati manje likvidne. To je ponovno izazvalo paniku i rasprodaje na burzama, a onda su došli Trumpovi propisi o uvođenju carina na uvozne automobile. Od Trumpove inauguracije investitori gotovo da nemaju vremena za odmor.
Nekoliko mjeseci nakon Trumpove pobjede i inauguracije, možemo vidjeti da su američke burze od početka godine u minusu.
Idemo prvo na tjedni pregled burze. Cijene dionica oštro su pale u petak, obveznice su porasle, a zlato je postiglo rekordnu razinu nakon što su se pojavili znakovi slabosti u glavnom motoru američkog gospodarstva i zabrinutosti da bi inflacija mogla dobiti dodatni zamah u svjetlu trgovinskog rata.
Jedno je od najgorih razdoblja od 2022. za S&P 500 indeks – vrijednost indeksa u petak je pala za dva posto. Podaci su pokazali nagli pad povjerenja američkih potrošača i rast dugoročnih inflacijskih očekivanja. Ovo je uslijedilo nakon prethodno objavljenog izvješća koje je istaknulo skromnu potrošnju i povećanje cijena uoči uvođenja novih američkih carina sljedeći tjedan. Indeks tehnoloških divova pao je za 3,5 posto. Prinos na 10-godišnje američke obveznice pao je za 10 baznih bodova, na 4,26 posto.
Nasdaq Composite Index izgubio je 2,7 posto, označavajući peti pad od najmanje dva posto u ožujku – najviše u jednom mjesecu od medvjeđeg tržišta u lipnju 2022., prema Bespoke Investment Group. Dow Jones Industrial Average skliznuo je 1,7 posto. Sve najveće tehnološke tvrtke zabilježile su pad, a Amazon.com i Alphabet izgubili su više od četiri posto. Dionice Lululemon Athletica doslovno su se srušile za 14 posto zbog loših budućih prognoza.
Indeks straha na Wall Streetu – VIX – premašio je 21. Bitcoin je izgubio oko četiri posto svoje vrijednosti.
Bloomberg Adria
Indeks S&P ojačao je na tjednoj razini 0,5 posto, industrijski prosjek Dow Jones 0,8 posto, a tehnološki bogati Nasdaq 0,6 posto. Njemački indeks DAX izgubio je 1,4 posto, dok je japanski Nikkei ojačao samo 0,1 posto.
Olujni oblaci nad automobilskom industrijom
U četvrtak je američki predsjednik potpisao novu rundu carina koje utječu na automobilski sektor. Dok je potpisivao nove carine od 25 posto na uvoz automobila u SAD, također je obećao strože kazne za Europsku uniju i Kanadu ako se "udruže Sve dionice velikih neameričkih automobilskih kompanija, poput Toyote, Stellantisa, Porschea i Mercedes-Benza, skliznule su u današnjem trgovanju. Dionice američkih proizvođača automobila Forda i General Motorsa također su pale, dok su dionice Tesle, u vlasništvu Trumpovog bliskog saveznika Muska, porasle.
Pogledali smo gibanje delnic globalnih avtomobilistov.
Zlato na novom rekordu
Plemeniti metal dosegnuo je rekordno visoku razinu u petak jer su nove američke carine pojačale strahove da će globalni trgovinski rat eskalirati i ulagači su pobjegli u sigurni metal.
GOLDS:COM
GOLD SPOT $/OZ
3.085,12 USD
+27,83 +0,91%
vrijednost na početku trgovanja
3.054,63
posljednja zaključna vrijednost
3.057,29
promjena od početka godine
17,550771575538%
dnevni raspon
3.053,53 - 3.086,82
raspon u 52 tjedna
2.187,42 - 3.086,82
Zlato je u trgovanju u petak poraslo za 0,9 posto i trenutačno se trguje po 3084 dolara za 31,1 gram unce, nakon što je dosegnulo rekordnu vrijednost od 3086,21 dolara u ranom trgovanju. Prošli je tjedan vrijednost zlata porasla za dva posto, zabilježivši četvrti uzastopni tjedni rast.
Dionica Tesla: je li vrijeme za kupnju?
Tesline dionice posljednjih tjedana pokazuju znakove oporavka pa se mnogi pitaju je li sada pravo vrijeme za kupnju prije nego što se vrati stari sjaj ili su ovo samo posljednji uzdasi kompanije čiji se balon nepovratno ispuhuje.
U nešto više od dva tjedna cijena Tesle skočila je oko 15 posto, a povjerenje investitora svim silama pokušava vratiti izvršni direktor Elon Musk koji je prije nekoliko dana organizirao sastanak svih zaposlenika. Rekao im je da je budućnost tvrtke nevjerojatno svijetla i pozvao ih da zadrže svoje dionice usprkos ogromnom padu prodaje automobila, nizu sigurnosnih opoziva, računovodstvenim nepravilnostima i valu vandalizma protiv Tesle u SAD-u i pobunama na gotovo svim velikim tržištima izazvanim njegovim političkim angažmanom.
Potražili smo odgovore.
Bloomberg
Rastuće cijene nafte
Cijene nafte porasle su u petak treći tjedan zaredom dok se tržišta pripremaju za nove američke carine koje bi trebale stupiti na snagu početkom sljedećeg tjedna. U vrijeme pisanja, cijena 159-litarskog barela sjevernomorske nafte Brent iznosila je 73,7 dolara, a cijena barela zapadnoteksaške srednje (WTI) nafte bila je 69,6 dolara.
Na rastuću cijenu nafte uglavnom utječu takozvane uzvratne carine i nameti za kupce sirove nafte iz sankcionirane Venezuele, koje bi trebale stupiti na snagu u srijedu, 2. travnja. Nakon mjeseci niskih cijena sirove nafte, one ponovno rastu od početka ožujka jer tržišta odmjeravaju poremećaje u opskrbi uzrokovane stalnim prijetnjama američkog predsjednika carinama.
Kina: zemlja rastućih burzovnih dobitaka
Osim ublažavanja zabrinutosti oko carina, optimizam na Dalekom istoku potaklo je i izvješće Morgan Stanleya, koji je ovaj tjedan drugi put ove godine podigao ciljne vrijednosti za kineske burzovne indekse. Analitičari banke potkrijepili su svoje optimistične prognoze boljim izgledima za rast profita kineskih kompanija i poboljšanim ekonomskim pokazateljima, navodi Reuters.
"Nove i više ciljane vrijednosti za indekse rezultat su umjerenog povećanja prognoza rasta zarade i viših ciljnih procjena za dionice", napisali su bankari, dodajući da su također "poboljšali makro i valutne prognoze izgleda". Sličan pogled na perspektivnu Kinu ima i Goldman Sachs, piše Bloomberg.
Bura na tržištima, gdje su prilike: kamo danas s milijunom?
Možda nije baš umirujuće kada je tržište nestabilno, ali prilike uvijek vrebaju u nemiru. Indeks S&P 500 ove je godine pao oko šest posto zbog znakova usporavanja rasta, pada tehnoloških dionica, geopolitičkih napetosti i trgovinske politike američkog predsjednika.
No, čak i u takvim situacijama mogu se otkriti zanimljiva ulaganja. Bloomberg News pitao je četiri investicijska stručnjaka gdje danas uložiti milijun dolara.
Burze u regiji
Idemo u Adria regiju. Dolazak trgovačke platforme Interactive Brokers izaziva veliku pozornost u Sloveniji, pa smo pogledali kako su slovenska poduzeća reagirala na nju. "Nakon godina iščekivanja i mjeseci predanog truda, došli smo do važne prekretnice", započela je Ljubljanska burza svoju objavu na društvenoj mreži Linkedin prije dva tjedna. Nadalje su otkrili da je sada moguće trgovati dionicama kompanija koje kotiraju na Ljubljanskoj burzi putem diskontne digitalne brokerske platforme Interactive Brokers (IBKR).
Lokalni partner Interactive Brokersa je OptimTrader. Nikola Maljković iz CM-Equity AG (OptimTrader) rekao je: "OptimTrader, kao partner Interactive Brokersa sa slovenskom podrškom, pozdravlja dolazak Interactive Brokersa na slovensko tržište, jer nam ovaj korak omogućava dugo očekivani pristup slovenskim dionicama. Također već duže vrijeme aktivno radimo i surađujemo s Interactive Brokersom kako bismo slovenske dionice učinili dostupnima na platformi."
Bloomberg Adria
Prošli tjedan najveći rast zabilježio je srpski indeks BELEX15 (1,5 posto), zatim bosanski SASE10 (0,9 posto) i slovenski SBITOP (0,7 posto). Slovenski burzni indeks ostaje ovogodišnji regionalni pobjednik, bilježeći godišnji rast od 21,5 posto.
Što pratiti gledati ovaj tjedan?
Ponedeljek, 31. ožujka
- Japan će objaviti podatke o industrijskoj proizvodnji.
- Kina će objaviti proizvodni PMI.
- Njemačka će objaviti podatke o maloprodaji i inflaciji.
- Surs će objaviti podatke o inflaciji.
Utorak, 1. travnja
- PMI za proizvodnju bit će objavljen u Njemačkoj, Italiji i SAD-u.
- Eurostat će objaviti podatke o inflaciji i nezaposlenosti.
- Japan će objaviti podatke o nezaposlenosti.
- SAD će objaviti podatke o slobodnim radnim mjestima.
- U Frankfurtu će se održati ECB AI konferencija na kojoj će sudjelovati i Christine Lagarde.
Srijeda, 2. travnja
- Podaci o nezaposlenosti bit će objavljeni u Rusiji i Španjolskoj.
- Rok za američke 'obrnute' carine.
Četvrtak, 3. travnja
- Eurozona će objaviti kompozitne PMI podatke.
- SAD će objaviti podatke o zahtjevima za nezaposlene i vanjskotrgovinskoj bilanci.
- Surs će objaviti podatke o izvozu i uvozu robe.
- Na snagu će stupiti američke carine od 25 posto na uvoz automobila.
- Sastat će se ministri obrane NATO-a.
Petak, 5. travnja
- Burze u Kini bit će zatvorene zbog praznika.
- U Njemačkoj će biti objavljeni podaci o tvorničkim narudžbama.
- SAD će objaviti podatke o nezaposlenosti.
.webp){kind=icon}
