Apollo ulaže u distributera QXO, donosimo detalje

Grupa investitora predvođena tvrtkom Apollo Global Management Inc. pristala je uložiti više od milijardu dolara u QXO Inc. kako bi podržala strategiju akvizicije tvrtke za građevinske proizvode, prema anonimnim izvorima.

Ulaganje u tvrtku QXO sa sjedištem u Greenwichu, Connecticutu, podržavaju i druge tvrtke, uključujući Franklin Templeton, rekli su izvori koji su tražili da ostanu anonimni jer je riječ o privatnom pitanju. Službena objava mogla bi uslijediti već u ponedjeljak, dodali su, uz upozorenje da se termin još uvijek može promijeniti.

Financiranje tvrtke, koju vodi milijarder i serijski poduzetnik Brad Jacobs, bit će u konvertibilnim povlaštenim dionicama, pojasnili su. Početna cijena konverzije u obične dionice bit će 23,25 dolara po dionici, što je otprilike 18 posto iznad cijene zatvaranja QXO-a u petak od 19,72 dolara, rekli su izvori.

Dionice QXO-a skočile su za čak 7,4 posto u predtržišnom trgovanju u ponedjeljak. Dionica je porasla za više od 20 posto u protekloj godini zaključno s petkom, što joj je dalo tržišnu vrijednost od 13,3 milijarde dolara.

Jedan značajan uvjet za osiguranje financiranja jest da QXO mora iskoristiti financiranje za akviziciju barem jedne tvrtke do sredine srpnja, tvrde izvori.

Glasnogovornici QXO-a i Apolla odbili su komentirati, dok predstavnik Franklin Templetona nije odmah odgovorio na zahtjev za komentar. Podrška Apolla, koji upravlja imovinom od 908 milijardi dolara, pruža Jacobsu više potencijala za provedbu plana širenja. Apollo je već ulagao zajedno s Jacobsom u raniju tvrtku koju je osnovao pod nazivom United Rentals Inc.

Jacobs je osnovao QXO 2023. godine s ciljem da ga iskoristi kao sredstvo za konsolidaciju industrije distribucije građevinskih proizvoda. Također je angažirao iskusnog investicijskog bankara Ihsana Essaida kao glavnog financijskog direktora. Tvrtka cilja na distributere raznih proizvoda, uključujući građevinski materijal, vodovodne potrepštine, ograde i terase, gotove proizvode poput vrata i prozora, pa čak i opremu za grijanje i hlađenje. Do sada je imala jednu akviziciju, ali veliku. U travnju 2025. godine, nakon bitke za preuzimanje, dovršili su kupnju tvrtke Beacon Roofing Supply Inc. za 11 milijardi dolara, uključujući dug. Beacon je u vrijeme transakcije ostvarivao prihod od 10 milijardi dolara, što je označilo Jacobsov prvi korak prema cilju da QXO u roku od deset godina postane tvrtka s prihodom od 50 milijardi dolara. Također su pokušali kupiti konkurentskog distributera građevinskih materijala GMS Inc. za pet milijardi dolara, koji je na kraju prošle godine prodan tvrtki Home Depot Inc.

 

Jacobs vodi razgovore sa sedam različitih tvrtki s prihodom do 20 milijardi dolara, rekao je jedan od izvora. Odstupio je iz upravnih odbora tvrtki XPO Inc. i GXO Logistics Inc. krajem prošle godine. Prošlog ljeta QXO se okrenuo tržištima kapitala kako bi prodao dionice u vrijednosti od 2 milijarde dolara kako bi napunio svoju blagajnu nakon akvizicije Beacona.