Ackman povećao udio u Microsoftu, tvrdi da je softverski div jači i otporniji nego što investitori misle

Bill Ackman je potvrdio kako je Pershing Square iskoristio pad cijene dionice Microsofta kako bi povećao svoj udio i poručio da je poslovni model softverskog diva jači i otporniji nego što investitori misle.

Hedge fond je učinio Microsoft ključnom imovinom, rekao je Ackman u objavi na X-u u petak, nazivajući njihov 365 paket proizvoda, uključujući Word i Excel, te Azure uslugu u oblaku, "dvjema najvrjednijim franšizama u poslovnoj tehnologiji". Pershing Square je počeo graditi poziciju u tvrtki u veljači i otkrit će udio u regulatornoj prijavi u petak, rekao je.

Dionica Microsfta pala je za 15 posto ove godine do zatvaranja u četvrtak, jer se najveća svjetska softverska tvrtka bori s nevoljkim usvajanjem njihovog AI asistenta Copilota. Tvrtka sa sjedištem u Redmondu, u Washingtonu, također se borila s dodavanjem dovoljno kapaciteta podatkovnog centra kako bi pratila potražnju za pohranom u oblaku.

Ackman je opisao Microsoftove 365 proizvode kao "duboko ugrađene" u velike tvrtke i podržane infrastrukturom tvrtke na način koji je "gotovo nemoguće replicirati". Snažna potražnja za Azureom, u međuvremenu, pokazuje da su zabrinutosti oko njihovog rasta "pogrešne", rekao je.

Microsoft je relativno kasni dodatak Ackmanovom portfelju velikih tehnoloških tvrtki. Njegova tvrtka već ima značajne udjele u vlasniku Googlea Alphabetu, Amazonu i Meta Platformsu.

Ackman je u svojoj objavi na X-u također primijetio da Microsoft posjeduje vodeće tvrtke izvan svojih osnovnih franšiza, uključujući LinkedIn i Xbox.

U travnju su se Microsoft i OpenAI dogovorili da odustanu od ekskluzivnog prava softverskog diva na prodaju AI modela startupa, otvarajući vrata proizvođaču ChatGPT-a da sklapa poslove s konkurentima poput Amazona. Ublažavanje njihovog sporazuma smatralo se pobjedom za OpenAI, koji je tražio poslove s više pružatelja usluga u oblaku kako bi zadovoljio svoje rastuće računalne potrebe.

Ackman je tvrdio da je Microsoftovo restrukturiranje partnerstva s OpenAI-jem manje ustupak, a više "namjerni zaokret prema otvorenijoj, višemodelnoj arhitekturi koja bolje služi poslovnim korisnicima".

Kada je Pershing preuzeo udio u Meti, Ackman je tvrdio da investitori podcjenjuju dugoročni potencijal rasta tvrtke od umjetne inteligencije. Prošle godine, kada je otkrio poziciju u Amazonu, predvidio je da će se tvrtka probiti kroz usporavanje svog poslovanja u oblaku. Dionice Mete pale su za 6,3 posto ove godine. Dionice Amazona porasle su za 16 posto.